同洲电子(002052):公司目前处于战略转型期,电视互联网平台建设和用户拓展是主要看点。公司平台内容已经与CIBN(中国国际广播电视网络台)合作。CIBN提供100多个高标清频道、数万部电影,并提供实时更新的资讯、在线教育、电子商务和应用商店等。此外,公司正接触云狐游戏、3DJOY、魔奇、第九城市等游戏厂家来进一步完善平台内容,游戏厂家提供游戏内容,公司负责渠道推广,双方共同分成。公司计划 3~4 个月内推出下一款革命性产品,完善平台硬件。公司目前将选择一到两个省份开展试点工作,一旦成熟将向全国推广,用户数将成为主要公司的跟踪点。
进军电视互联网领域,市值空间巨大。公司“1+1 电视互联网户户通”工程免费推广的模式短期内可能给公司带来业绩压力,但随着与地方运营商分成模式的明确,公司将掌控电视互联网用户资源。如果未来2 年公司客户数拓展达到2000万户,按照每户价值2000元(截至目前百视通用户价值为2800元)计算,市值可达到400亿。
预计公司2013年~2015年摊薄后每股收益为0.09 元、0.27元和0.74元,重申公司未来看点是平台建设和用户拓展,建议投资者重点关注。 齐鲁证券